Ngân hàng nào có hiệu quả sinh lời trên vốn chủ tốt nhất thị trường?

Theo dữ liệu thống kê từ dữ liệu của WiChart, tỷ suất sinh lời/vốn chủ sở hữu trượt 4 quý liên tiếp (ROE TTM) của 27 ngân hàng trên sàn chứng khoán tính đến cuối quý 1/2025 đạt 16,95%.

Trong đó, HDBank tiếp tục là ngân hàng có tỷ suất sinh lời cao nhất hệ thống với tỷ lệ ROE đạt 25,99%, cao gấp rưỡi mức bình quân của toàn ngành và vượt xa các ngân hàng đứng sau như LPBank (24,2%), MB (22,2%), NAB (20,92%). Các ngân hàng duy trì ROE từ 20% trở lên trong nhiều năm thường cũng là những tổ chức có tốc độ tăng trưởng lợi nhuận cao, khả năng kiểm soát chi phí vốn hiệu quả và tiềm lực tài chính đủ mạnh để thực hiện các chiến lược dài hạn.

HDBank đã khẳng định vị thế dẫn đầu về tỷ lệ ROE trong ngành ngân hàng Việt Nam nhiều quý liên tiếp. Thành tựu này không chỉ phản ánh hiệu quả kinh doanh vượt trội mà còn là kết quả của chiến lược dài hạn, quản trị rủi ro chặt chẽ và sự đổi mới liên tục.

Năm 2024, lợi nhuận trước thuế đạt 16.731 tỷ đồng, tăng 28,5% so với năm 2023. Sang quý 1/2025, con số này tiếp tục ấn tượng với 5.355 tỷ đồng, tăng 33% so với cùng kỳ. Tốc độ tăng trưởng lợi nhuận kép (CAGR) giai đoạn 2021-2024 đạt khoảng 27,5%/năm, cao hơn mức trung bình ngành.

LPBank, sau quá trình tái cấu trúc, đã bứt phá ngoạn mục với ROE TTM đạt 24,2%, cho thấy sự trở lại mạnh mẽ. Động lực tăng trưởng lợi nhuận của LPBank phải kể đến tăng trưởng thu nhập lãi thuần nhờ vào việc đa dạng hóa danh mục sản phẩm tín dụng, tập trung vào phân khúc khách hàng khu vực nông thôn và đô thị loại 2, nơi tiềm năng tăng trưởng vẫn còn nhiều dư địa.

Trong quý 1/2025, MB tiếp tục khẳng định phong độ ổn định khi duy trì ROE TTM ở mức 22,2% – thành quả từ việc xây dựng hệ sinh thái tập đoàn hiệu quả. Kế hoạch lợi nhuận trước thuế năm 2025 của ngân hàng này lên tới hơn 31.000 tỷ đồng, tăng trưởng khoảng 10% so với năm 2024. ROA kế hoạch xấp xỉ 2%, ROE dự kiến đạt 20-22%.

Nam A Bank cũng lọt nhóm ngân hàng đứng đầu toàn ngành về hiệu quả sinh lời với ROE TTM đạt 20,9%. Việc duy trì chất lượng tài sản và kiểm soát chặt nợ xấu là nền tảng để Nam A Bank phát triển, đặc biệt khi ngân hàng thực hiện chiến lược mở rộng quy mô và mạng lưới.

Với mô hình quản trị tập trung và kiểm soát rủi ro tốt, ACB vẫn giữ ROE quanh 21%, thể hiện sự ổn định cao trong vận hành, dù không theo đuổi tăng trưởng đột biến.

Trong khi Sacombank cũng bắt đầu tăng tăng tốc mạnh với tỷ lệ ROE TTM đạt 20,6%. Sau những vấn đề lớn về chất lượng tài sản đến từ việc sáp nhập với Ngân hàng Phương Nam, Sacombank đã bước vào giai đoạn cuối của quá trình tái cơ cấu dưới sự giám sát của NHNN, và được kỳ vọng sẽ bước sang chu kỳ hồi phục mạnh mẽ trong những năm tới.

Nhóm ngân hàng quốc doanh (Vietcombank, VietinBank, BIDV) – dù chịu nhiều áp lực về lợi nhuận do đặc thù hoạt động – vẫn đạt được hiệu quả sinh lời tốt so với mặt bằng chung toàn ngành với ROE TTM dao động trong khoảng 18%. Các ngân hàng quốc doanh được kỳ vọng sẽ tiếp tục duy trì được khả năng sinh lời ổn định nhờ định hướng đẩy mạnh giải ngân ngay từ đầu năm nhằm hỗ trợ tăng trưởng kinh tế theo chỉ đạo của Chính phủ.

Mạnh Đức